Ajo që investitorët afatgjatë nuk e dinë, është se ky lloj i tregtimit kërkon diferencën më të lartë dhe është një nga mënyrat më të rrezikshme për të investuar në aksione.
Një mënyrë shumë më e mirë për të investuar në stok është përdorimi i opsioneve të aksioneve, të cilat kanë diferencë shumë më të ulët dhe rrezik të kufizuar.
Mundësitë e aksioneve
Opsionet e aksioneve janë opsione që bazohen në një bazë të vetme themelore (si GOOG për Google). Opsionet e aksioneve mund të përdoren për të tregtuar një aksione pa blerë ose shitur stokun aktual. Opsionet e aksioneve janë në dispozicion në shumicën e stoqeve individuale në SHBA, Evropë dhe Azi dhe zakonisht tregtohen duke përdorur një kontratë të opsioneve të aksioneve për çdo 100 aksione të stokut themelor. Informacion i mëtejshëm rreth opsioneve të aksioneve, duke përfshirë një përshkrim të kontratave të opsioneve të aksioneve, është në dispozicion në artikullin e opsioneve të aksioneve .
Stock Investimi Duke përdorur Options
Kur përdoren opsionet e aksioneve për të investuar në një aksione të caktuar, arsyet për investimin në stok duhet të jenë të njëjta si kur blejnë stokun aktual. I vetmi ndryshim është se tregtia ekzekutohet duke përdorur kontratat e opsioneve në vend të aksioneve bazë.
Pasi të jetë zgjedhur një stoq i përshtatshëm, tregtia e investimeve të stoqeve realizohet si më poshtë:
- Bli një në opsionin e thirrjes së parasë për çdo 100 aksione të aksioneve
- Prisni për të rritur çmimin e aksioneve (dhe për këtë arsye çmimi i opsioneve)
- Shitet opsionet e thirrjes për të realizuar fitimin
Avantazhet e opsioneve të aksioneve
Ka dy avantazhe kryesore të përdorimit të opsioneve të aksioneve për të investuar në aksione.
Së pari, opsionet e aksioneve kushtojnë shumë më pak sesa stoku aktual, kështu që sasia e marzhit të kërkuar është shumë më e ulët. Kjo do të thotë që tregtarët me llogari më të vogla tregtare mund të investojnë në aksione që përndryshe do të ishin jashtë arritjes dhe që tregtarët mund të kenë tregti më aktive në të njëjtën kohë.
Së dyti, rreziku i një opsioni të gjatë të thirrjes është i kufizuar në shumën e paguar për opsionin, kështu që rreziku i tregtisë është i kufizuar dhe i njohur paraprakisht. Kur shumica e investitorëve afatgjatë të aksioneve ende mbajnë aksionet e tyre kur janë poshtë me $ 10,000, një tregtar i opsioneve mund të ulet vetëm me $ 3,000, pa rrezik të mëtejshëm, pavarësisht se sa i ulët çmimi i aksioneve shkon.
Shembull i Tregtisë
Një investitor afatgjatë i aksioneve ka vendosur që ata duan të investojnë në kompaninë XYZ. Aksionet e XYZ aktualisht janë duke u tregtuar në $ 430, dhe skadimi i opsioneve të ardhshme është dy muaj larg. Investitori dëshiron të blejë 1,000 aksione të XYZ, kështu që ata ekzekutojnë këto opsione të aksioneve:
Blej 10 opsione të thirrjes (secila kontratë e opsioneve është me vlerë 100 aksione), me një çmim prej $ 420, me një kosto prej 15 $ për kontratë të opsioneve. Kostoja totale e kësaj shitjeje është $ 15,000 (llogaritur si $ 15 x 100 x 10 = $ 15,000). Kostoja për të blerë numrin ekuivalent të aksioneve në stokun bazë do të ishte 420,000 dollarë.
Prisni për të rritur çmimin e aksioneve dhe çmimin e opsioneve. Nëse çmimi i aksioneve të XYZ rritet në $ 450, çmimi i opsioneve të thirrjes do të rritet në rreth 30 $. Shuma e rritjes së opsioneve varet nga sa janë në paratë opsionet. Sa më larg në të holla janë mundësitë, aq më e ngushtë do të jetë raporti 1: 1.
Shesë 10 opsionet e thirrjes në një vlerë prej $ 30 për kontratë opsionesh. Shuma totale e marrë me daljen nga tregtia është $ 30,000, që është një fitim prej $ 15,000. Fitimi i përgjithshëm që do të ishte realizuar nëse tregtia do të ekzekutohej duke përdorur stokun aktual do të ishte 20,000 dollarë, por para se të filloni të ankoheni për 5,000 $ të paguara, lexoni paragrafin tjetër lidhur me rreziqet e kësaj tregtie.
Rreziku i tregtisë së opsioneve është i kufizuar në shumën e paguar për të blerë opsionet e thirrjes (kur hyjnë në tregti).
Ndërsa, me stokun aktual, nuk ka kufi për rrezikun e tregtisë (dmth. Investimi i tërë mund të fshihet). Nëse çmimi i aksioneve të XYZ kishte rënë në $ 400 (ose edhe më i ulët), tregtia e opsioneve do të kishte vetëm një humbje maksimale prej $ 15,000 (kostoja fillestare e opsioneve të thirrjes). Me stokun aktual, humbja do të ishte 30.000 dollarë, ose më shumë nëse çmimi i aksioneve do të kishte zbritur edhe më tej.
përfundim
Nëse jeni duke planifikuar të investoni në një aksione, mendoni për përdorimin e opsioneve të aksioneve në vend të aksioneve bazë. Përdorimi i opsioneve të aksioneve në këtë mënyrë mund të zvogëlojë dukshëm rrezikun dhe humbjen e mundshme të investimit në stoqe. Kjo mund të rrisë ndjeshëm rrezikun për shpërblimin e raportit, dhe në këtë mënyrë rentabilitetin tuaj.