Fondet e bonove ofrojnë diversifikim të gjerë në një investim të vetëm, por gjithashtu nuk kanë një datë maturimi - që do të thotë se investitorët nuk kanë asnjë garanci se të gjithë drejtuesit e tyre do të jenë atje në një pikë specifike në të ardhmen, siç është rasti me individët obligacionet.
Investitorët gjithashtu mund të krijojnë një " shkallë " - ose një seri obligacionesh me afate të ndryshme të maturimit - nga pesë ose më shumë bono individuale.
Ky opsion u mundëson investitorit të menaxhojë rrezikun e normës së interesit dhe të sigurojë flukse monetare të parashikueshme dhe ndihmon në zbutjen e rrezikut të humbjes kryesore të shoqëruara me fondet e obligacioneve. Megjithatë, kjo qasje gjithashtu rezulton në një shkallë më të ulët të diversifikimit të portofolit.
Fondet e Maturimit të synuar Ura e Gap
Tani, investitorët mund t'i adresojnë të gjitha këto nevoja duke investuar në fondet e shkëmbimit të obligacioneve me maturitet të synuar, ose ETFs. Këto fonde sillen si ETF të rregullta, me përjashtim të të gjitha obligacioneve të pjekur në të njëjtin vit. Ndërsa çdo bond maturohet, fondet e transferojnë të ardhurat në mjete monetare ose ekuivalentë të parasë, në vend që t'i riinvestojnë ato. Në datat e maturimit të fondeve, ato pushojnë operacionet dhe vlera e tyre në atë kohë i kthehet aksionerëve. Në këtë mënyrë, investitorët mund të fitojnë të ardhura, të kenë një investim të likuid (të tregtuar lehtësisht), dhe të kenë një datë të njohur në të cilën do të kthehet drejtori i tyre (një plus për ata që investojnë me një qëllim specifik, siç janë pagesat e kolegjit) .
Përveç kësaj, ata mund të ndihmojnë investitorët të ndërtojnë shkallët e obligacioneve dhe të mbajnë ende një nivel të lartë diversifikimi.
Rreziqet e fondeve të maturimit të synuar
Fondet e maturimit të synuar nuk janë pa rreziqet e tyre. Ata nuk kërkojnë të kthejnë një shumë të paracaktuar të parave të gatshme për investitorët në datën e maturimit, kështu që drejtori që kthehet mund të jetë më i vogël se investimi fillestar nëse një ose më shumë prej obligacioneve në portofolet janë të paracaktuar .
(Ky rrezik mund të zbutet duke investuar në fondet e maturimit të synuar që investojnë vetëm në obligimet më të larta të vlerësuara) Gjithashtu, këto fonde do të luhaten - ashtu si çdo fond do - blerja dhe shitja gjatë gjithë jetës së fondit mbart rrezikun e humbjes. Sa më larg nga data e maturimit, aq më e paqëndrueshme është fondi. Si rezultat, investitorët të cilët kanë nevojë për një garanci absolute se të gjithë drejtuesit e tyre do të kthehen duhet të shikojnë diku tjetër, duke pranuar në të njëjtën kohë që fondet afatshkurtra të obligacioneve, të synuara ose ndryshe, mund të mbajnë investime me norma interesi më të ulëta.
Një vështrim më i afërt se si funksionojnë këto fonde mund të gjenden nëpërmjet studimit të rastit të iShares për SFP 2013, S & P, AMT-Free, Seria Bond Serive ETF (MUAA), e cila tashmë është pjekur. Shiko studimin këtu.
Rendimenti i fondeve të maturimit të synuar do të luhatet, por në përgjithësi, fondet më të gjata të maturimit do të mbajnë yield-et më të larta. Kontrolloni faqet e internetit të kompanive lëshuese për të gjetur yield-et e tanishme të fondeve.
Raportet e shpenzimeve për fondet janë 0.30% për serinë iShares, 0.24% për serinë e bonove të korporatave Guggenheim dhe 0.42% për serinë e yield-it Guggenheim. Vini re gjithashtu se disa studime konfirmojnë se në fondet e kaluara me tarifa më të larta të menaxhimit kanë kthime më të ulëta.
Si të Investoni: Guggenheim BulletShares, iShares dhe më shumë
ETF-të mund të blihen duke krijuar një llogari brokerimi. Lista e ETF-ve të maturitetit objektiv është si vijon:
Obligacione komunale
- iShares 2017 S & P AMT pa bazë të obligacioneve komunale ETF (MUAF)
- iShares 2018 S & P AMT Pa pagesë Bono Komunale ETF (MUAG)
- iShares 2019 S & P AMT pa bazë të obligacioneve komunale ETF (MUAH)
Obligacionet e Korporatave
- Guggenheim BulletShares 2017 Korporata Bond ETF (BSCH)
- Guggenheim BulletShares 2018 Korporata Bond ETF (BSCI)
- Guggenheim BulletShares 2019 Korporata Bond ETF (BSCJ)
- Guggenheim BulletShares 2020 Corporate Bond ETF (BSCK)
- Guggenheim BulletShares 2021 Korporata Bond ETF (BSCL)
- Guggenheim BulletShares 2022 Korporata Bond ETF (BSCM)
- iShares 2016 Investime Grade Korporata ex-Financials Term ETF (IBCB)
- iShares 2018 Investment Grade Korporata ex-Financials Term ETF (IBCC)
- iShares 2020 Investment Grade Korporata ex-Financials Term ETF (IBCD)
- iShares 2023 Investime Grade Corporate ex-Financials Term ETF (IBCE)
- iSharesBond 2016 Corporate Term ETF (IBDA)
- iSharesBond 2018 Corporate Term ETF (IBDB)
- iSharesBond 2020 Corporate Term ETF (IBDC)
- iSharesBond 2023 Term i Korporatës ETF (IBDD)
Llogaritë e larta të fitimit
- Guggenheim BulletShares 2017 High Yield Corporate Bond ETF (BSJH)
- Guggenheim BulletShares 2018 High Yield Corporate Bond ETF (BSJI)
- Guggenheim BulletShares 2019 High Yield Corporate Bond ETF (BSJJ)
- Guggenheim BulletShares 2020 High Yield Corporate Bond ETF (BSJK)
Informacioni mbi këtë faqe ofrohet vetëm për qëllime diskutimi dhe nuk duhet të interpretohet si këshilla për investime. Në asnjë rrethanë, ky informacion nuk paraqet një rekomandim për të blerë ose shitur letrat me vlerë. Gjithmonë bisedoni me një këshilltar financiar dhe tatimor përpara se të investoni.