Sa fonde të balancuara mund të zvogëlojnë rrezikun e tregut?
Dhe kur tregu i demit të fillojë të përjetojë një korrigjim ose një treg të plotë ariu të lulëzuar, paqëndrueshmëria (uljet dhe ngritjet në çmimet e sigurisë) shpesh do të bëhet më e theksuar dhe fondet e balancuara mund të zbusin skajet për të reduktuar luhatshmërinë.
Por cilat janë fondet e balancuara dhe si ndihmojnë ata që investitorët të ulin rrezikun e tregut dhe të mbajnë paqëndrueshmërinë në minimum?
Përkufizimi i fondeve të balancuara
Të ashtuquajturat fonde hibride ose fonde për shpërndarjen e mjeteve, fondet e balancuara janë fonde të përbashkëta që mbajnë një përzierje të aseteve themelore të investimit, të tilla si stoqet, obligacionet dhe paratë e gatshme. Alokimi i aseteve , ose "bilanci" i aseteve, mbetet relativisht fikse dhe i shërben një qëllimi ose stili investimi të deklaruar. Për shembull, një fond konservator i balancuar mund të investojë në një përzierje konservative (relativisht të ulët) të aktiveve investuese themelore, të tilla si aksione 40%, obligacione 50% dhe 10% të tregut të parasë.
Sa fonde të balancuara zvogëlojnë rrezikun e tregut?
Fondet e balancuara zbatojnë mençurinë e investimeve të diversitetit. Kur diversifikoni me investime, jeni duke blerë dhe mbajtur tituj me sjellje të ndryshme të performancës dhe profile të rrezikut. Praktikat më të mira të diversifikimit zakonisht përfshijnë mbajtjen e investimeve që nuk lidhen shumë me njëri-tjetrin. Me fjalë të ndryshme, për të bërë një punë të mirë për të ndërtuar një portofol të diversifikuar të fondeve të përbashkëta , do t'ju duhet një kombinim i llojeve të fondeve, të tilla si aksione dhe obligacione për një shembull të thjeshtë, që nuk kryejnë njëlloj me njëri-tjetrin.
Kjo është ajo që fondet e balancuara bëjnë për investitorët: ato u mundësojnë atyre të blejnë një fond që tashmë është i larmishëm. E vetmja punë e vërtetë e përfshirë për investitorët është zgjedhja e fondit më të balancuar që i përshtatet objektivit të tyre të investimit dhe tolerancës së rrezikut.
Llojet e fondeve të balancuara
Ekzistojnë tri lloje kryesore të fondeve të balancuara:
- Fondet e balancuara konservatore : Këto fonde në mënyrë tipike do të mbajnë një bilanc të stoqeve, obligacioneve dhe parave të gatshme që janë të përshtatshme për investitorët konservatorë - ata që nuk ndjehen rehat me luhatje të gjera në çmime. Alokimi i mjeteve të fondeve të balancuara konservatore zakonisht është rreth 35% stoqe, 60% obligacione dhe 5% cash.
- Fondet e moderuara të balancuara : Këto fonde zakonisht mbajnë një bilanc të stoqeve, obligacioneve dhe parave të gatshme që janë të përshtatshme për investitorët të cilët nuk kanë mend disa luhatje në çmime, por jo aq sa një fond me një shpërndarje 100% të stoqeve. Një shpërndarje tipike e mjeteve për një fond të moderuar të balancuar është 65% stoqe, 30% obligacione dhe 5% cash.
- Fondet e balancuara agresive : Këto fonde të balancuara do të kenë alokimin më të lartë për stoqet dhe janë të përshtatshme për investitorët që janë të kënaqur me ndryshime të gjera në çmime. Megjithatë, një shpërndarje e vogël e obligacioneve mund të ofrojë diversifikim që mund të rezultojë në luhatshmëri të çmimeve që është më e ulët se sa tregu i aksioneve, matur nga indeksi S & P 500. Një fond i balancuar agresiv zakonisht do të ketë një shpërndarje të stokut rreth 85% dhe obligacioneve 15%.
Investitorët duhet të kenë parasysh se shpërndarja e mjeteve për fondet e balancuara mbetet relativisht fikse. Prandaj, ato nuk duhet të ngatërrohen me fondet e daljes në pension të synuar , të cilat kanë alokime që ndryshojnë me kalimin e kohës.
Fondet më të mira të balancuara për të zvogëluar luhatshmërinë
Nga dizajni i tyre i balancuar, të gjitha llojet e fondeve të balancuara mund të reduktojnë paqëndrueshmërinë, krahasuar me një portofol që përbëhet nga shpërndarja 100% e stoqeve. Prandaj "fondi më i balancuar" për çdo investitor individual do të varet nga objektivi investues i investitorit dhe toleranca për rrezikun.
Megjithatë, në përgjithësi, fondet që mund të kryejnë më mirë në tregjet e ariut, kur çmimet e aksioneve bien më shumë se 20%, janë fonde të balancuara konservatore.
Një nga fondet më të mira konservatore në universin e fondeve të përbashkëta është Vanguard Wellesley Income (VWINX) . Në vitin 2008, kur indeksi S & P 500 kishte një rënie masive prej -37%, VWINX kishte një kthim më të tolerueshëm prej -9.8%. Edhe pse një kthim negativ nuk është një eksperiencë e mirëpritur për investitorët konservatorë, ky kthim i vitit 2008 mundi 90% të fondeve të tjera shpërndarëse konservatore.
Për një perspektivë më të gjerë, kthimi vjetor 15-vjeçar deri më 31 dhjetor 2015, është një amazing 6.8%, e cila rreh 97% të fondeve të shpërndarjes konservatore.
VWINX ka një shpërndarje të aseteve prej rreth 38% stoqe, 60% obligacione, dhe 2% cash.
Nëse nuk shqetësohesh për të marrë më shumë rrezik, një nga fondet më të mira të shpërndarjes është Vanguard Wellington (VWELX) , i cili ka një alokim prej rreth 65% stoqe, 34% obligacione dhe 1% cash.
Disclaimer: Informacioni në këtë faqe është dhënë vetëm për qëllime diskutimi dhe nuk duhet të keqkuptohet si këshillë për investime. Në asnjë rrethanë, ky informacion nuk paraqet një rekomandim për të blerë ose shitur letrat me vlerë.