Pse një fond i përbashkët do të dëshironte të zotëronte të dy aksionet dhe obligacionet?
Thjesht, disa investitorë nuk duan të merren me zgjedhjen nga një shumëllojshmëri e gjerë e fondeve të përbashkëta. Ata duan një zgjedhje të vetme dhe gjithëpërfshirëse që ata mund të blejnë rregullisht, ofron një shans të mirë për një kthim të mirë të parave të tyre dhe ka më shumë gjasa të shmangë paqëndrueshmërinë e madhe kur bota bie, edhe pse kjo do të thotë më pak të përmbysur kur jemi në një treg bull . Një fond i mirë-menaxhuar dhe i balancuar ka shansin më të mirë në arritjen e këtyre objektivave, sepse obligacionet priren të mbajnë vlerën e tyre më të mirë kur çmimet e aksioneve bien. Tregu i aksioneve zakonisht përbën mjediset me rendiment të ulët në lidhje me bonot, duke prodhuar yield-et e dividentëve që janë konkurrues me yield-et e bonove të korporatave .
Jini kujdes për të parë raportin e përgjithshëm të shpenzimeve të fondit të ndërsjellë
Një nga rreziqet më të mëdha të investimit në një fond të balancuar është mundësia që raporti i shpenzimeve të fondeve të përbashkëta , të cilat janë shpenzimet e paguara nga fondi i përbashkët në emër të aksionarëve të fondeve të përbashkëta, mund të jenë më të larta se nëse do të blini dy fonde të ndara , një fond fondesh (aksionesh) dhe një fond me të ardhura fikse (bond).
Kjo nuk mund t'ju shqetësojë nëse e konsideroni atë një tarifë shqetësuese - në fund të fundit, ju duhet të merreni vetëm me një investim të vetëm, i cili ka vlerën e vet. Është diçka, megjithatë, që të paktën duhet të merren parasysh.
Si rregull i përgjithshëm, investitorët duhet të përpiqen të paguajnë më pak se 1.50% në vit në tarifat e menaxhimit, shpenzimet dhe shpenzimet e tjera kur krijojnë një llogari të menaxhuar individualisht që ndjek të njëjtën strategji të ekuilibruar (vetëm investitorë të pasur ose me vlerë të lartë neto kanë të ngjarë të bëjnë).
Ndërkohë, investitorët duhet të përpiqen të paguajnë midis 1.25% dhe 1.50% kur investojnë përmes një fondi të balancuar të tregtuar publikisht, i cili mund të vijë me një numër të disavantazheve të taksave dhe problemeve të metodologjisë nëse nuk jeni të kujdesshëm.
Për shembull, aksionet e investitorëve të fondit të indeksit të balancuar Vanguard (simboli i titujve VBINX), që mbajnë 60% të parave në stoqet e SHBA dhe 40% në obligacionet amerikane, ka një raport shpenzim prej vetëm 0.25% në vit, por gjithashtu ka fitime të mëdha kapitale , që do të thotë se do të ishte e marrë për të blerë atë në një llogari të tatueshme të brokerimit . Në strehimoret e taksave të tilla si një Roth IRA , një fond i tillë provoi të ishte një investim i mirë midis periudhave të viteve 2000 dhe 2010 kur tejkaloi mesataren industriale të Dow Jones si vlera të bonove, duke vepruar si një jastëk i sigurisë pas rrëzimit të tregut të aksioneve që përputhej me shpërthimi i flluskës dot-com.
Kuptimi i strategjisë inteligjente prapa fondeve të përbashkëta të balancuara
Arsyetimi teorik për një portofol të balancuar shkon përtej vetëm fondeve të përbashkëta të balancuara. Përparësia më e madhe e qasjes së ekuilibruar është psikologjike, e rrënjosur në një disiplinë të njohur si ekonomia e sjelljes. Vendos në kushtet e saj më themelore, investitorët janë më pak të ngjarë të panik dhe të bëjë diçka memec në qoftë se portofoli i tyre ka tendencë të mbajë vlerën e saj.
Si irracionale ashtu siç është, shumica e investitorëve do të preferonin kthime pak më të ulëta që erdhën në intervale më të lëmuara sesa një kthim më i lartë që erdhi me rënie masive dhe rritje në vlerë. Pranimi i kësaj të vërtete për natyrën njerëzore mund të mbajë çelësin për një gjumë të mirë të natës dhe një akumulim të suksesshëm të pasurisë.