Klasat e aksioneve të përbashkëta mund të kenë tarifa të ndryshme, investime minimale dhe më shumë
Pjesa më e madhe e kohës kjo ndodh pas leximit nëpërmjet një prospekt të fondeve të përbashkëta dhe aksionari sheh se një fond ka disa klasa të ndryshme. Shpesh është e paqartë se çfarë dallimi ka midis fondeve, por në shumicën e rasteve, fonde të caktuara ofrojnë tarifa më të ulëta dhe raporte të shpenzimeve në favor të investimeve të mëdha.
Ndonjëherë, një fond i përbashkët dëshiron të bëjë vetvete tërheqës për investitorët mom-dhe-pop (investitorët "me pakicë"), si dhe korporatat e mëdha, planet e pensioneve dhe jo-fitimet (investitorët "institucionalë"). Sfida me krijimin e një fondi të përbashkët është një opsion i mundshëm për të dy llojet e investitorëve, që klientët më të mëdhenj institucionalë kanë ekonomi të tilla të mëdha ekonomike se ata nuk do të pranojnë tarifat e ulëta të menaxhimit të paguara nga shumica e investitorëve me pakicë.
Në vend që të ofrojnë dy fonde të ndryshme të përbashkëta, të cilat nuk do të ishin efikase, shumë fonde të përbashkëta vendosin të krijojnë klasa të ndryshme aksionesh për të njëjtin portofol investimesh. Një klasë mund t'u bëjë thirrje investitorëve me pakicë dhe një klasë mund t'u bëjë thirrje investitorëve institucionalë. Ndonjëherë, ekziston edhe një klasë mesatare aksionesh. Klasa të ndryshme të aksioneve ka të ngjarë të kenë raporte të ndryshme shpenzimesh, investime minimale, pagesa të riblerjes dhe ngarkesa të shitjeve.
Një vështrim në një botë të vërtetë Shembull i klasave të aksioneve të përbashkëta të fondeve
Për t'ju ndihmuar të kuptoni konceptin e klasave të fondeve të përbashkëta, le të shikojmë klasat e fondit të indeksit Vanguard S & P 500 , një nga produktet më të njohura financiare në botë.
Fondi i Indeksit Vanguard 500 është në dispozicion në disa klasa të ndryshme të aksioneve:
- Aksionet e investitorëve tregtojnë fondet nën simbolin TIK VIN dhe kanë një raport shpenzim prej 0.14% me një investim minimal prej $ 3,000
- Aksionet Admiral financojnë tregton nën simbolin TIK VFIAX dhe kanë një raport shpenzim prej 0.04% me një investim minimal prej $ 10,000
- Fondi Institucional Fondet tregtojnë fondet sipas simbolit TIKS VINIX dhe ka një raport shpenzim 0.04% me një investim minimal prej $ 5.000.000
- Fondi Institucional Plus Shperndan tregtine sipas simbolit tik-tak VIIIX dhe ka nje raport shpenzim 0.02% me nje investim minimal prej $ 100,000,000
Siç mund ta shihni, në varësi të klasës së aksioneve që bleni, minimumi juaj mund të shkojë nga $ 3,000 në $ 100,000,000 dhe raporti i shpenzimeve në investimin tuaj në fondin e përbashkët mund të ndryshojë shumë.
Investitorët e pasur mund të marrin përfitime shtesë nga disa institucione
Përfitimet e rritjes së portofolit tuaj nuk përfundojnë në qasjen në klasa të përbashkëta të fondeve me kosto më të ulët. Shumë institucione financiare ofrojnë përfitime shtesë bazuar në shumën totale të aseteve që keni nën çatinë e tyre proverbiale në të njëjtën mënyrë që shumë këshilltarë të investimeve të regjistruara bëjnë për llogaritë e menaxhuara individualisht, të dizajnuara për t'i shërbyer investitorëve të pasur dhe me vlerë të lartë neto.
Duke qëndruar me shembullin tonë Vanguard, në qoftë se keni pasur një total prej $ 50,000 deri në $ 500,000 investuar në fondet e përbashkëta të Vanguard dhe ETFs , do të kualifikoheni për të ashtuquajturën nivel të Shërbimit të Voyager, që do të thotë tregti pa komisione në ETF të kompanisë dhe komisionet e reduktuara për stoqet dhe ETF jo-Vanguard.
Plus, nuk ka tarifa shërbimi.
Nëse keni $ 500,000 deri në $ 1,000,000 investuar në fondet e përbashkëta Vanguard dhe ETFs, ju keni të drejtë për Vanguard's Voyager Select Services, dhe investitorët me më shumë se 1 milion dollarë në fondet e përbashkëta Vanguard dhe ETFs kanë të drejtë për Vanguard's Voyager Flagship Services. Secili nivel ofron një numër në rritje të përfitimeve për investitorët. Kjo, natyrisht, është në krye të faktit që ju tashmë paguani shumë më pak në raportet e shpenzimeve në fondet tuaja themelore duke zotëruar klasat më të larta minimale të aksioneve!
Më shumë për Investimin në Fondet e Ndërsjella
Për të mësuar më shumë rreth investimit të fondeve të përbashkëta, lexoni Udhëzuesin e Fillestar për Investimin në Fondet e Ndërsjella , e cila është një koleksion i disa prej artikujve dhe burimeve më të mira të fondit të përbashkët të faqes.