Duhet të blini TIPS? Këtu është ajo që ju duhet të dini
Ju gjithashtu mund të blini fonde të përbashkëta që kanë TIPS-in e tyre . Por para se të dilni dhe blini fonde TIPS, merrni disa minuta për të mësuar më shumë rreth TIPS.
Cilat janë letrat me vlerë të mbrojtura nga inflacioni në thesar?
Thesari i Shteteve të Bashkuara filloi lëshimin e letrave me vlerë të mbrojtur nga inflacioni i thesarit në vitin 1997. KËSHILLAT janë mjaft të ndryshme nga një obligacion tipik i thesarit amerikan.
Karakteristikat e TIPS janë:
- Në dispozicion me afat maturimi prej 5, 10 dhe 20 vjetësh
- Principali i bonove rritet / zvogëlohet me normën e Indeksit të Çmimeve të Konsumit (IÇK)
- Pagesat e interesit janë një përqindje fikse që aplikohet për një princip kryesor në rritje / rënie
- Rregullimet kryesore dhe pagesat e interesit bëhen dy herë në vit
- Parimi i rregulluar ose principali origjinal, cilado që është më i madh, i paguhet investitorit pas maturimit (nëse është blerë me vlerë nominale në ofertën / ankandin fillestar)
Shembull i sigurisë së mbrojtjes së inflacionit të thesarit
Letrat me vlerë të mbrojtura nga inflacioni i thesarit janë shumë të ndryshme nga lidhjet konvencionale . Një obligacion konvencional me një normë fikse bën pagesat e kuponave në shumën par (shembull: 5% pagesa vjetore e interesit në $ 1,000) dhe shuma par kthehet në maturim të obligacionit.
Jo kështu me TIPS.
Unë kam përvijuar një shembull të një investimi TIPS nga fillimi në fund. Për hir të thjeshtësisë, shembulli demonstron një lidhje që është blerë në ankandin e Thesarit të SHBA, me vlerë nominale dhe me një rritje të vazhdueshme të Indeksit të Çmimeve të Konsumit.
- Një investitor shkon në www.treasurydirect.gov dhe blen një sigurim të mbrojtur me inflacion të Thesarit në vlerë prej 10,000 dollarë në ankand me një kupon prej 1.00%.
- Indeksi i Çmimeve të Konsumit për periudhën e parë është 3% (një normë gjysmë vjetore prej 1.5%)
- Si rezultat i IÇK-së, vlera e obligacionit është rritur me 1.5% në 10.150 dollarë.
- Një pagesë kupon prej $ 50.75 (50% e kuponit fiks 1.00% shumëzuar me principalin e rregulluar prej $ 10.150) i bëhet investitorit.
- Në fund të vitit kalendarik një, investitori tatohet në pagesat e kuponave dhe në rregullimet e principalit. Ky taksim vazhdon gjatë gjithë jetës së lidhjes.
- Investitori vazhdon të marrë normën e kuponit shumëzuar me principalin e rregulluar në baza gjysmë vjetore (në këtë rast, porosia e rregulluar rritet me 1.5% çdo gjashtë muaj).
- Në maturim, pesë vjet nga data e ankandit, investitori merr parimin e rregulluar prej $ 11,605.41 dhe pagesën finale të kuponit prej $ 174.08 (1.5% në $ 11.605.41).
Tatimi i letrave me vlerë të mbrojtura nga inflacioni i thesarit
Shembulli përmend se investitori tatohet në të dyja të ardhurat vjetore dhe në shumën e principalit të rregulluar (p.sh., rritja e shumës së principalit për shkak të IÇK-së). Tatimi mbi përshtatjen quhet "të ardhura fantastike". Shumë investues me mençuri zgjedhin të mbajnë TIPS në një llogari të daljes në pension të shtyrë nga taksat (p.sh., IRA) për të shmangur taksimin.
TIPS investitorët do të marrin një formular 1099-OID për të ardhurat fantom dhe një Formular 1099-INT për pagesat e interesit (nëse TIPS mbahen në një llogari të tatueshme).
Letra me vlerë të mbrojtura nga inflacioni i thesarit Fondet e ndërsjella
Investitorët mund të blejnë fonde të përbashkëta që kanë TIPS-in dhe të gëzojnë avantazhet e fondeve të përbashkëta . Vanguard, dhe Fidelity, dhe kompanitë e tjera ofrojnë TIPS fondeve të përbashkëta.
Për më shumë një vështrim në thellësi në TIPS, shih intervistën me John Hollyer , ish-menaxheri i portofolit të Fondit Vanguard Inflation-Protected Securities.