Strategjitë e ribalancimit të thjeshta për fondet e ndërsjella
Ja çfarë duhet të dini për ribalancimin e portofolit tuaj të fondeve të përbashkëta.
Portofoli i Fondit të Ndërsjellë: Përkufizimi i Ribalancimit
Kur përfundimisht përfundoni ndërtimin e portofolit tuaj të fondeve të përbashkëta, do të keni nevojë të bëni disa mirëmbajtje në baza periodike, edhe nëse jeni investitor i blerë dhe mbajtur .
Rimbalancimi i një portofoli të fondeve të ndërsjella është thjesht akt i rikthimit të alokimeve aktuale të investimeve në shpërndarjen origjinale të investimeve. Prandaj ribalancimi do të kërkojë blerjen dhe / ose shitjen e aksioneve të disa ose të të gjitha fondeve tuaja të përbashkëta për të kthyer përqindjet e shpërndarjes në bilanc . Me fjalë të tjera, ribalancimi është një aspekt i rëndësishëm i mirëmbajtjes së ndërtimit të një portofoli të fondeve të përbashkëta , ashtu si një ndryshim ose rregullim i naftës është mirëmbajtja e vazhdueshme e makinës suaj.
Ideja e ribalancimit është mjaft e thjeshtë, por koha dhe shpeshtësia e ribalancimit mund të shtojnë disa strategji në këtë proces. Në fakt, shumë investitorë e bëjnë ribalancimin më kompleks se sa duhet. Planifikuesit financiarë dhe menaxherët e parave shpesh argumentojnë se sa shpesh duhet të ribalancojë një investitor. A duhet të jetë mujore, tremujore, vjetore apo diçka tjetër?
Alokimi i Aseteve - Një Akt Balancimi
Para se të mendoni për ribalancimin, mund të dëshironi të rishikoni balancimin .
Bilanci i një portofoli investimi përbëhet nga alokimi i aseteve dhe tipet e investimit bazë. Për shembull, një investitor mund të fillojë me një shpërndarje të aseteve prej 80% stoqeve dhe 20% bonove. Brenda atij alokimi, investitori mund të ketë 5 fonde të përbashkëta, të tilla si 4 fonde të aksioneve me shpërndarje 20% secili dhe një fond obligacioni me 20%.
Ky alokim i mjeteve ose bilanci është ai që bazohet në tolerancën e rrezikut të investitorit dhe objektivin e investimit (p.sh arsyeja për investim, afati kohor për investim).
Pse duhet të ribalanconi porftolionin tuaj?
Arsyeja pse investitorët ribalancojnë portofolet e tyre në radhë të parë është e rëndësishme për t'u kuptuar. Shpesh disa fonde të përbashkëta ose lloje të fondeve të përbashkëta do të bëhen më mirë se të tjerët gjatë një periudhe të caktuar kohe. Për shembull, gjatë një viti, supozoni se fondet tuaja të aksioneve kryejnë jashtëzakonisht mirë, por fondet tuaja të obligacioneve kryejnë dobësi. Nëse shpërndarja juaj origjinale ishte 80% stoqe dhe 20% bonot, alokimi juaj në fund të vitit mund të jetë tani 90% stoqe dhe 10% bonot. Ju jeni tani jashtë bilancit dhe kjo shpërndarje e re, më agresive mund t'ju ekspozojë ndaj rrezikut të padëshiruar. Anasjelltas, në qoftë se rezervat dera me dobësi dhe bonot bëjnë mirë, vitin e ardhshëm ju mund të jeni duke marrë një nivel më të ulët të rrezikut dhe mund të humbasë fitimet në tregun e aksioneve.
Si dhe kur: Koha më e mirë për ribalancimin e fondeve të ndërsjella
Për të ribalancuar, thjesht bëni tregëtinë e duhur për kthimin e fondeve tuaja të përbashkëta në shpërndarjet e tyre të synuara. Për shembull, duke u kthyer në shembullin e portofolit të fondeve tona 5, ju do të bleni dhe do të bleni aksionet e fondeve të përshtatshme për t'u kthyer në shpërndarjen origjinale prej 20% për çdo fond.
Natyrisht, ju do të shesni aksionet e fondeve që kanë bërë më mirë gjatë vitit për t'i sjellë ato përsëri në 20% dhe për të blerë aksione të fondeve që kanë pasur dobësi në mënyrë që t'i ktheni ato deri në 20%. Ju keni shitur me sukses fituesit dhe bleu humbësit - një strategji investimi të shëndoshë.
Por sa shpesh një investitor duhet të ribalancojë portofolin e tij ose të saj? Është e rrallë që swings të mëdha në tregjet financiare do të bëjnë që portofoli juaj i fondeve të përbashkëta të ndryshojë në mënyrë dramatike përqindjet origjinale të shpërndarjes. Nëse shpërndan 20% në një fond të caktuar, shpesh nuk do të lëkundet më shumë se 3 ose 4 pikë përqindjeje përtej asaj alokimi brenda një viti të caktuar. Gjithashtu, mund të ketë kosto tregtare që lidhen me blerjen dhe shitjen e fondeve. Pra, ribalancimi shumë shpesh mund të zvogëlojë efektet e mundshme pozitive për ta bërë atë.
Një herë në vit është një frekuencë e mjaftueshme për ribalancimin e portofolit tuaj të fondeve të përbashkëta. Shumë njerëz e bëjnë këtë në fund të vitit kur strategjitë e tjera të fundvitit, të tilla si korrja e humbjeve të taksave , janë të mençura për t'u marrë në konsideratë. Ju gjithashtu mund të zgjidhni një datë të paharrueshme, të tilla si një përvjetor ose një ditëlindje. Gjithashtu, para se të ribalanconi, sigurohuni që pamja juaj financiare dhe objektivat e investimit nuk kanë ndryshuar në mënyrë të tillë që të keni nevojë të ndryshoni alokimin e aseteve .
Një rast për të mos ribalancuar portofolin tuaj .