Përkufizimi, Tipet e Investimeve dhe Strategjitë për Fondet e Ndërsjella të Të Ardhurave Fikse
Çfarë do të thotë kur e sheh termin 'të ardhura fikse' në botën e investimit? Megjithëse ndoshta e keni dëgjuar afatin më parë, mund të mos dini fare se çfarë të ardhura fikse do të thotë ose se si mund të jetë e dobishme për ju dhe portofolin tuaj të fondeve të përbashkëta.
Pra, para se të mësojmë se si të krijojmë një strategji të investimeve fikse të të ardhurave, do të fillojmë me përkufizimin e të ardhurave fikse dhe çfarë do të thotë të jesh një investitor me të ardhura fikse.
Definimi i të Ardhurave Fikse për Investimin
Të ardhurat fikse mund t'i referohen një strategjie investimi ose stili që synon të prodhojë të ardhura relativisht fikse ose të qëndrueshme. Ose termi mund t'i referohet edhe llojeve të investimeve brenda një portofoli investimi. Në botën e investimit, të ardhurat fikse i referohen përgjithësisht obligacioneve dhe fondeve të përbashkëta të obligacioneve . Nga një perspektivë jetese dhe financiare, të ardhurat fikse mund të reflektojnë gjithashtu të ardhurat individuale ose familjare të një personi, të cilat janë fikse (përgjithësisht të pandryshueshme) në baza periodike, siç janë mujore.
Strategjia e Investimeve në të Ardhurat Fikse: Llojet e Investimeve të Ardhura Fikse
Gjatë ndërtimit të një portofoli të fondeve të përbashkëta , termi i të ardhurave fikse zakonisht i referohet pjesës së portofolit që përbëhet nga fondet që janë relativisht të ulëta në rrezikun e tregut dhe që paguajnë dividentët ose interesat, zakonisht me obligacione dhe fonde të përbashkëta obligacionesh, investitorit për qëllimet e krijimit të të ardhurave. Për shembull, obligacionet paguajnë një normë interesi të deklaruar në formën e pagesave periodike mbi një afat të caktuar, prandaj termi i të ardhurave fikse.
Ideja e përgjithshme për strategjinë e investimeve me të ardhura fikse është të krijojë kthime të qëndrueshme dhe të parashikueshme.
Llojet e investimeve fikse mund të përfshijnë gjithashtu fondet e tregut të parasë, certifikatat e depozitave (CD) dhe / ose lloje të ndryshme të anuiteteve për pjesën e të ardhurave fikse të portofolit tuaj.
Të ardhura fikse si një mënyrë jetese për daljen në pension
Qëllimi më i zakonshëm për strategjinë e investimit të të ardhurave fikse është për daljen në pension.
Kjo është një kohë në jetë ku arritja e kthimeve të qëndrueshme dhe të parashikueshme është më e rëndësishme. Një person në pension mund të mbështetet në burimet e të ardhurave, siç janë sigurimet shoqërore, pensionet, anuitetet dhe / ose llogaritë e investimeve, të cilat prodhojnë të njëjtën sasi të të ardhurave (ose një shumë që rritet me një normë të vogël nominale) në një vit baza. Me fjalë të ndryshme, të ardhurat e këtij personi nuk ndryshojnë materialisht me kalimin e kohës dhe mund të kenë shumë pak aftësi për të absorbuar rritje të konsiderueshme në shpenzimet periodike. Në këtë drejtim, të ardhurat e personit janë "të fiksuara". .
Inflacioni dhe rritja e normave të interesit: Armiqtë e investitorëve me të ardhura fikse
Gjatë planifikimit për çdo lloj objektivi investimi afatgjatë , investitori / kursyesja duhet të marrë të paktën një normë mesatare inflacioni, e cila historikisht ka pasur rreth 3.4%. Investitorët mund ta kenë të vështirë marrjen e yield-eve që tejkalojnë inflacionin pa marrë rrezik të konsiderueshëm. Ata mund të marrin në konsideratë obligacione për mjedise inflacioniste, siç janë Letrat me vlerë të mbrojtura nga inflacioni i thesarit (TIPS) ose ata mund të konsiderojnë fondet e obligacioneve për rritjen e mjedisit të normave të interesit , megjithëse këto mund të japin yield-et nën normat mesatare të inflacionit. Investitorët e obligacioneve të gatshëm për të marrë njëfarë rreziku mund të marrin në konsideratë edhe fondet e obligacioneve me të ardhura të larta (junk) .
Investitorët gjithashtu mund të marrin në konsideratë blerjen e obligacioneve individuale, në vend të fondeve të përbashkëta të obligacioneve, kur normat e interesit pritet të rriten. Ata mund të provojnë një qasje të shkallës së obligacioneve , ku bonot blihen periodikisht kur yield-et rriten. Në përmbledhje, çmimet e obligacioneve lëvizin në drejtim të kundërt të normave të interesit për shkak të efektit të normave të reja në lidhje me obligacionet e vjetra. Kur normat e interesit po rriten, yield-et e reja të obligacioneve janë më të larta dhe më tërheqëse për investitorët, ndërsa lidhjet e vjetra me rendiment më të ulët janë më pak tërheqëse, duke i detyruar çmimet më të ulëta.
Pra, tani kur e shihni ose dëgjoni afatin e të ardhurave fikse, ju do të dini se çfarë do të thotë, veçanërisht pasi ajo është e lidhur me investimin dhe fondet e përbashkëta.
Disclaimer: Informacioni në këtë faqe është dhënë vetëm për qëllime diskutimi dhe nuk duhet të keqkuptohet si këshillë për investime. Në asnjë rrethanë, ky informacion nuk paraqet një rekomandim për të blerë ose shitur letrat me vlerë.