Pse ju nuk mund ta rregulloni krizat e borxhit të qeverisë në të njëjtën mënyrë që ju i rregulloni juaji
Kriza e borxheve të ekonomive shtëpiake
Një krizë e borxhit të ekonomisë shtëpiake ndodh kur një familje fillon të bjerë prapa në pagesat mujore
Ekzistojnë tri lloje të borxhit të ekonomive familjare:
- Hipotekat në shtëpi, duke përfshirë hipotekat e parë dhe të mesme, si dhe linjat e kredisë për kapitalin në shtëpi.
- Borxhi i kartës së kreditit gjithashtu quhet kredi rrotulluese.
- Auto, mobilje dhe kredi studentore, të njohura edhe si kredi jo-rrotulluese.
Të dyja kreditë rrotulluese dhe jo rrotulluese janë llojet e borxhit të konsumit .
Çdo humbje e papritur e të ardhurave, ose rritja e kostove, mund të shkaktojë një krizë borxhi të ekonomive familjare. Arsyeja më e madhe është shpenzimet mjekësore, të cilat shkaktojnë gjysmën e të gjitha falimentimeve në Shtetet e Bashkuara. Është arsyeja kryesore pse Kongresi dëshiron të reformojë kujdesin shëndetësor . Arsyet tjera përfshijnë papunësinë e zgjeruar ose humbjet e pasiguruara.
Kriza e borxhit të ekonomisë familjare mund të zbehet ngadalë. Një nga arsyet është menaxhimi i dobët i borxhit, siç është pagesa e interesit vetëm për kartat e kreditit. Një tjetër është ndryshimi ekonomik, si kur flluska e pasurive të strehimit shpërtheu në vitin 2006. Shumë pronarë të shtëpive kishin kredi me interes vetëm me normat e ngacmuesve që u rivendosën pas vitit të parë.
Ata kishin planifikuar të shisnin shtëpinë e tyre më parë, por tani shtëpia ishte me vlerë më pak se hipoteka. Një shembull i tretë janë familjet që marrin mbi kokat e tyre me kredi arsimore. Çmimi i arsimit vazhdon të rritet dhe prindërit nuk duan t'u tregojnë fëmijëve të tyre se duhet të braktisin.
Akti i Mbrojtjes së Falimentimit i vitit 2005 gjithashtu shkaktoi shumë kriza të borxhit të ekonomive familjare.
Ligji e bëri më të vështirë familjet të deklarojnë falimentimin për borxhin e tyre të konsumit. Në vend të kësaj, pronarët e shtëpive përdorën kapitalin në shtëpitë e tyre për të paguar faturat. Si rezultat, defaults hipoteka u rrit 14 për qind në vitin 2006, dhe 200,000 familje më shumë humbur shtëpitë e tyre.
Pasi ndodh një krizë e borxhit të ekonomisë familjare, ka vetëm tre mënyra për ta zgjidhur atë. Së pari, rritja e të ardhurave nëpërmjet një pune të dytë, rritja ose promovimi në një punë më të mirë, ose shitja e pasurive të tilla si një shtëpi. Së dyti, shpenzimet e shkurtuara. Kjo përfshin kalimin në një kartë krediti me interes të ulët, duke përdorur mjete monetare në vend të kredisë, dhe duke paguar më shumë borxhin tuaj. Së treti, deklaroni falimentimin dhe filloni.
Kriza e borxhit të biznesit
Një krizë e borxhit të biznesit është kur një kompani ka vështirësi të shlyejë kreditë e saj, të njohura si bonot . Ata zbresin si një investim të dobët nga një agjenci e klasifikimit të kredive si Standard & Poor's .
Pasi kjo të ndodhë, bëhet më e shtrenjtë për kompaninë që të lëshojë obligacione të reja. Përveç nëse kompania mund të bindë kreditorët, ka bërë që ndryshimet të bëhen më mirë, ai mund të shkojë në një spirale në rënie, ku servisimi i borxhit merr rrjedhën e parasë që ndryshe do të shkonte në zhvillimin e biznesit të ri apo edhe në operacione.
Ndonjëherë kompania duhet të deklarojë falimentimin e Kapitullit 11 për t'i dhënë lehtësim nga kreditorët dhe kohë të mjaftueshme për të riorganizuar dhe për të qëndruar në biznes.
Ajo gjithashtu mund të gjejë një kompani tjetër për ta blerë dhe për të marrë borxhin e saj. Nëse e arkivon Kapitullin 7 falimentimin, kjo do të thotë se shkon krejtësisht jashtë biznesit. Mbajtësit e obligacioneve kanë shansin më të mirë për t'u kthyer nga aktivet e mbetura.
Kriza e borxhit të biznesit shkaktohet nga shumë faktorë. Shumë biznese të vogla përfunduan në krizat e borxheve sepse nuk kishin kapital të mjaftueshëm për të mbuluar shpenzimet operative gjatë viteve të para humbëse. Një rënie ekonomike mund të vendosë shumë biznese të tjera fitimprurëse në një krizë borxhi. Ndonjëherë kompania thjesht ka një model biznesi të dobët ose një produkt që nuk ka një avantazh të fortë konkurrues . E fundit por jo më pak e rëndësishme, drejtuesit e kompanisë thjesht nuk kanë aftësi të mira të menaxhimit të përgjithshëm.
Zgjidhja ndaj një krize të borxhit të biznesit varet nga shkaku i saj. Ndonjëherë huadhënësit kërkojnë menaxhim të ri para se të bien dakord për pagesa më të ulëta.
Nëse një recesion ka ndodhur, kompania mund të duhet të zvogëlohet, të zvogëlojë shpenzimet dhe të përmirësojë shërbimin ndaj klientit. Shpesh mund të punësojë një konsulent kthyes i cili mund të identifikojë modele ose produkte më të mira biznesi.
Kriza e borxhit sovran
Kriza e borxhit sovran ndodh kur një vend nuk mund të paguajë më interesin për borxhin e saj. Ashtu si një biznes, kombi gjen se huadhënësit e shqetësuar kërkojnë pagesa më të mëdha të interesit për borxhin e ri. Ekzistojnë tri dallime kritike midis borxhit sovran dhe borxhit të ekonomisë familjare ose të biznesit që paraqet bazat për këtë krizë:
- Nuk ka një gjykatë ndërkombëtare falimentimi që huadhënësit mund të shkojnë për të gjykuar të drejtë. Kjo e bën më të lehtë për vendet të paracaktuar.
- Borxhi sovran nuk sigurohet nga ndonjë kolateral. Në këtë drejtim, është më shumë si borxhi i kartës së kreditit sesa një hipotekë apo kredi auto.
- Shumica e vendeve mund të shtypin monedhën e tyre për të paguar borxhin.
Kjo është arsyeja pse kriza greke e borxhit u përshkallua në krizën e eurozonës . Në vitin 2001, Greqia kishte shkëmbyer dhuratat e saj për euro . Duhej të mbështetej në Bashkimin Evropian për të shtypur më shumë euro për të paguar borxhin e saj. Në këmbim, BE kërkoi që Greqia të shkurtojë kostot për të ndaluar grumbullimin e më shumë borxheve. Kjo ngadalësoi ekonominë e saj, duke e bërë pagesën e borxheve edhe më të vështirë. Greqia hyri në një recesion të thellë, me një shkallë papunësie prej 25 përqind, kaos politik dhe një sistemi bankar që funksionon pak. Shqetësimet nëse BE-ja mund të paguajë për krizën greke, preku me shpejtësi të gjitha lidhjet evropiane, veçanërisht Italinë, Spanjën dhe Portugalinë. Brenda pak vitesh, vetë BE-ja kishte rënë përsëri në një recesion.
Kjo është një tjetër ndryshim midis krizave të borxhit sovran dhe formave të tjera. Nëse një familje ose një biznes ul shpenzimet, do të ketë më shumë para për të paguar borxhet e saj. Meqënëse shpenzimet qeveritare janë një komponent i produktit të brendshëm bruto , kur ulen kostot, ajo gjithashtu zvogëlon rritjen ekonomike. Do të ishte sikur një familje të ndalonte të hahej për të paguar borxhin e saj. Së shpejti, do të dilte nga energjia për të punuar, duke e bërë shlyerjen e borxheve edhe më pak të mundshme.
Kriza e borxhit të BE ishte e pazakontë. Ajo u shkaktua nga vendet me të ardhura të ulëta, si Greqia dhe Italia, duke gëzuar përfitimet e borxhit me kosto të ulët për shkak të përfshirjes së tyre në BE me të ardhura më të larta. Ky nuk ishte një problem derisa investitorët humbën besimin e aftësisë së qeverisë greke për të shlyer.
Kriza e borxhit sovran zakonisht shkaktohet kur vendet grumbullojnë shumë borxhe për të paguar për luftërat. Kur ata shtypin shumë para për të paguar borxhin, ato krijojnë edhe problemin edhe më të keq të hiperinflacionit .
Kriza e borxhit të sovranit gjithashtu mund të shkaktohet nga një recesion. Kriza financiare e vitit 2008 ishte arsyeja kryesore për krizën e Spanjës. Megjithëse kishte përgjegjësi fiskale, bankat e saj ishin investuar shumë në pasuri të paluajtshme. Kur flluska dilte, qeveria mori përsipër borxhet e bankave.
Recesioni gjithashtu shkaktoi krizën e borxhit të Islandës . Bankat islandeze investuan shumë jashtë shtetit. Kur qeveria nacionalizoi bankat dhe shtypte paratë për të paguar borxhin, vlera e monedhës së saj ra në 50 për qind në vetëm një javë.
Kriza e borxheve të SHBA u shkaktua vetvetiu. Ndryshe nga Greqia dhe shumica e vendeve të tjera që përjetojnë një krizë borxhi, normat e interesit ndaj thesareve amerikane nuk po rriteshin. Në fakt, ata ishin në nivele të ulëta 200-vjeçare . Në vend të kësaj, kriza e borxheve amerikane u shkaktua nga refuzimi i Kongresit për të rritur tavanin e borxhit të vendit në vitin 2011. Ata mendonin se ishte e vetmja mënyrë për të detyruar uljen e shpenzimeve dhe uljen e borxhit kombëtar . Refuzimi i tyre pothuajse bëri që SHBA të parandalohej në borxhin e saj . Ata më në fund ngritën tavanin, por vetëm pas instalimit të shkurtimeve të detyrueshme të shpenzimeve, të quajtur sekuestrim . Kongresi shmangur ngadalë duke u pakësuar nga shkëmbi fiskal .