Sa fonde të ndërsjella duhet të diversifikohen?
Prandaj mendova se do të ishte e dobishme të shkruhej ky artikull për praktikat më të mira të diversifikimit, veçanërisht në lidhje me numrin e fondeve të përbashkëta për të blerë, të kenë një portofol të larmishëm .
Çfarë diversifikimi është dhe çfarë nuk është
Diversifikimi me fonde të përbashkëta është një mjet për të reduktuar rrezikun total të portofolit të blerjes së fondeve që përfaqësojnë kategori të ndryshme dhe klasa të aseteve. Dituria e urtë në frazën "mos i vendosni të gjitha vezët në të njëjtën shportë" ndihmon në përshkrimin e thelbit të diversifikimit sepse ilustron thjesht nevojën për të përhapur rrezikun në disa fusha.
Vendos ndryshe, nëse i vendosni të gjitha paratë tuaja në një investim, ndoshta nuk jeni të shumëllojshëm. Por këtu është se investitorët shpesh bëjnë gabimet e tyre më të mëdha me diversifikimin: Ata mendojnë se blejnë përhapjen e parave të tyre në mesin e fondeve të ndryshme të përbashkëta që kanë larmishëm. Po në qoftë se vendosni vezët tuaja në shporta të ndryshme, por të gjitha shportat janë pothuajse të njëjta? Kjo nuk është e larmishme!
Për një shembull më specifik, le të themi që ti ndajësh kursimet në mënyrë të barabartë në katër fonde të ndryshme të përbashkëta, ku secili mban 25% të aseteve tuaja të investimit.
Secili fond ka një emër tjetër dhe prandaj duket se ka objektiva të ndryshme. Le të themi se një është një fond rritës, një tjetër është një fond i rritjes dhe të ardhurave, një e treta është një fond indeksi S & P 500 dhe një i katërti është një fond ndërkombëtar. Është e mundur që tre fondet e para janë pothuajse identike dhe se ajo e katërt ka shumë prej të njëjtave posedime si tre të parat.
Ky skenar i përgjithshëm i diversifikimit të dobët përsëritet më shpesh sesa mendoni për shkak se u është thënë miliona njerëzve, siç ilustroj qartë në një artikull tjetër që kam shkruar, i quajtur Pse Dave Ramsey është i gabuar në fondet e ndërsjella . Ndërsa secili prej katër llojeve të fondeve që Dave "rekomandon" ndjekësve të tij nuk janë saktësisht identik, ato janë shumë të ngjashme për të siguruar llojin e diversifikimit që është i nevojshëm për të përhapur rrezikun ose për të "vënë vezët në shporta të ndryshme".
Shmangni 'Mbivendosjen' e Fondit
Edhe pse mund të keni disa fonde të ndryshme në portofolin tuaj, problemi kur disa prej tyre kanë shumë ngjashmëri ilustrohet nga termi i investimit, mbivendosen . Për të shmangur mbivendosjen me fondet e përbashkëta, sigurohuni që zotërimet e fondeve janë me të vërtetë nga kategoritë e ndryshme të fondeve .
Për shembull, një shpërndarje e thjeshtë e katër fondeve që është e larmishme mund të përfshijë një fond të madh me kapak, një fond të vogël me kapak, një fond të huaj dhe një fond bonove. Secila nga këto ka të ngjarë të ketë letra me vlerë të ndryshme, krahasuar me secilin prej fondeve të tjera. Dhe njoftim unë listuara "aksioneve të huaja" dhe jo "ndërkombëtare" aksioneve. Një fond i huaj i aksioneve zakonisht do të investojë 80% në 100% të aseteve të saj në aksione të kompanive jashtë Shteteve të Bashkuara, ndërsa një fond ndërkombëtar i aksioneve mund të ketë 50% ose më pak të zotërimeve të saj në stoqet e huaja dhe pjesa e mbetur në stoqet amerikane.
Nëse doni të jeni të sigurtë që po merrni investimet që dëshironi, një ide e mirë është të përdorni fondet e indeksit. Për shembull, një fond i huaj i indeksit të aksioneve si Vanguard European Stock Index (VEURX) vetëm investon në rezervat evropiane dhe jo në stoqet amerikane.
Numri ideal i fondeve për të mbajtur
Ndërsa është e mundur për të investuar në vetëm një fond dhe të larmishëm, do t'ju duhet të paktën dy, por ndoshta jo më shumë se 10 të jenë të larmishëm siç duhet. Nëse investoni vetëm në dy, ju mund të zgjidhni fondin e indeksit të bursës dhe një fond indeks të obligacioneve dhe të arrini diversifikim të përshtatshëm.
Për të qenë shumë i larmishëm, mund të ndërtoni një portofol të fortë me pesë deri në shtatë fonde të përbashkëta. Megjithatë, duke pasur parasysh llojin e duhur të fondeve, siç janë fondet e balancuara , ju mund të keni një portofol të larmishëm me vetëm disa fonde të përbashkëta. Prandaj ne përfundojmë ku kemi filluar: Sa fonde të përbashkëta është më e mira?
Varet...
Disclaimer: Informacioni në këtë faqe është dhënë vetëm për qëllime diskutimi dhe nuk duhet të keqkuptohet si këshillë për investime. Në asnjë rrethanë, ky informacion nuk paraqet një rekomandim për të blerë ose shitur letrat me vlerë.